Teatr KTO powstał w 1977 roku, a swoją działalność zainaugurował spektaklem Ogród rozkoszy. Pierwszych dziesięć zamkniętych pokazów obejrzało kilkuset widzów, ponad rok później – niemal trzy tysiące w Krakowie i różnych miastach Polski.

Na początku 48. sezonu Teatru KTO statystyki wyglądają zgoła inaczej: ponad 80 tytułów, zarówno tych na scenie jak i na ulicy, obejrzało w Polsce i na świecie ponad 3 000 000 widzów. Teatr gościł w ponad 300 miastach, 40 krajach i na 5 kontynentach. W trakcie blisko 300 zagranicznych podróży KTO prezentował swoje spektakle m.in. w Brazylii, Chinach, Iranie, Japonii, Kanadzie, Kolumbii, Korei Południowej, Kostaryce, Meksyku, Tunezji, USA i niemal wszystkich krajach Europy.

Renoma Teatru to także liczne międzynarodowe projekty, które reżyserował Jerzy Zoń, a współtworzył i współprodukował Teatr KTO. Do najważniejszych zaliczyć należy zrealizowany wspólnie z Operą Królewską w Oslo spektakl OPERACJA OPERA z okazji 100-lecia powstania tej wyjątkowej instytucji, instalację teatralną Uchodźcy, którą obejrzało ponad 120 000 widzów, zrealizowaną w Lipsku z okazji 20. rocznicy upadku Muru Berlińskiego, spektakle Musette et Polka, Ziemia obiecana i Wizyta w koprodukcji z festiwalami we Francji, Chorwacji i Niemczech czy CANTATĘ – sylwestrowe widowisko milenijne transmitowane przez BBC do ponad 120. państw.

Teatr KTO jest organizatorem międzynarodowego ULICA Festival (38. edycji w latach 1988 – 2024), a także realizatorem krakowskich projektów artystycznych – Noc Teatrów (18. edycji w latach 2007-2025) i Noc Poezji (14. edycji w latach 2011-2025).

Od 1 stycznia 2005 roku Teatr KTO jest teatrem miejskim, a od 2021 r. dzięki wspólnym wysiłkom Miasta Krakowa, Prezydenta Jacka Majchrowskiego oraz funduszom europejskim posiada swoją siedzibę na krakowskim Podgórzu.

Przez 48. lat niezmiennie dyrektorem Teatru KTO jest Jerzy Zoń.